Stationary Distributions for Jump Processes with Inert Drift
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Beitragende
Abstract
We analyze jump processes Z with "inert drift" determined by a "memory" process S. The state space of (Z, S) is the Cartesian product of the unit circle and the real line. We prove that the stationary distribution of (Z, S) is the product of the uniform probability measure and a Gaussian distribution.
Details
Originalsprache | Englisch |
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Titel | Malliavin Calculus and Stochastic Analysis |
Herausgeber (Verlag) | Springer Verlag, New York |
Seiten | 139-172 |
Seitenumfang | 34 |
ISBN (Print) | 9781461459057 |
Publikationsstatus | Veröffentlicht - 2013 |
Peer-Review-Status | Ja |
Publikationsreihe
Reihe | Springer proceedings in mathematics and statistics |
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Band | 34 |
ISSN | 2194-1009 |